空调热水器的厨房制冷功能是最大的优势，普通热水器(如电加热，燃气热水器，太阳能热水器等)根本不可能有制冷的功能。如果厨房要额外增加制冷功能，需要买一台厨房空调。由于厨房有油烟，是个特殊的环境，所以厨房空调跟普通空调是不一样的，价格也要贵很多。燃气热水器通过燃烧可燃气体加热热水，同时排放大量的二氧化碳，二氧化硫等有害废气。空调热水器只是将周围空气中的热量转移到水中，完全做到零排放，对环境几乎不产生影响，是真正的环保热水器。
空调热水器通常安装在厨房阳台，出风口通过风管与厨房连接，使得吹出的冷风能直接进入厨房，达到制冷的效果。安装时只需将冷热水口与房屋预留的冷热水连接，通上即可使用，安装非常简便。空调热水器多采用微电脑智能控制器，内有时间设定，定时开关机功能，水温设定，通风设定，过热保护等多种智能控制功能。不过大部分功能已由厂家在出厂时就设定好了，直接使用默认值就行了，基本上只需要设定你需要的温度(通常设定在45-50度)就可以使用了。通常使用寿命都在10年以上，不含易耗的加热元件，一般无需更换元件，正常使用下无需刻意保养。安装时注意做好相关防护，避免大雨浇淋和强阳光照射即可。
空调热水器安全，由于它不是采用电热元件直接加热，故相对电热水器而言，杜绝了漏电的安全隐患。相对燃气热水器来讲，没有燃气泄露，或一氧化碳中毒之类的安全隐患，因而具有更卓越的安全性能。舒适，空调热水器是蓄热式的，加热功能根据水箱内的温度自动启动，保证热水24小时充足供应，因此不会出现像燃气热水器那样无法同时满足多个水龙头用热水的问题，也不会出现电热水器容量小，多人洗澡需要等待的问题。即开即用热水，出水量大，出水温度稳定，满足你所有对热水的期望。
空调热水器包含2个主要部分，制造冷气部分和加热热水。其实这两个部分又是紧密的联系在一起的，密不可分，必须同时工作。即在加热热水的同时，给厨房制冷。或者说在给厨房制冷的同时也在加热热水。内部结构主要由四个核心部件：压缩机，冷凝器，膨胀阀，蒸发器组成。
工作流程，压缩机将回流的低压冷媒压缩后，变成高温高压的气体排出，高温高压的冷媒气体流经缠绕在水箱外面的铜管，热量经铜管传导到水箱内，冷却下来的冷媒在压力的持续作用下变成液态，经膨胀阀后进入蒸发器，由于蒸发器的压力骤然降低，因此液态的冷媒在此迅速蒸发变成气态，并吸收大量的热量。在风扇的作用下，大量的空气流过蒸发器外表面，空气中的能量被蒸发器吸收，空气温度迅速降低，变成冷气排进厨房。随后吸收了一定能量的冷媒回流到压缩机，进入下一个循环。